日本接棒美国，全球减税战已悄然开打？

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发生了什么？

美国三十年来最大规模减税计划距离成功仅一步之遥的时候，日本也喊出了减税加薪的口号。

《日经亚洲周刊》援引一份草案显示，日本政府正在考虑为那些愿意提高工资和增加投资的企业提供减税优惠，如果最终实行，那么企业税率最多可以降低至20%。

这份草案的主要目标非常明确——把税务负担降低到一个能够帮助企业在世界上竞争的水平。

日本安倍政府在这个时间点考虑减税，难免让人联系到美国税改。刚刚过去的周末，美国参议院以51-49的票数通过了大规模减税法案。如无意外，在参众两院统一版本之后，税改法案将提交给特朗普签署，成为法律，届时美国的企业税将从35%下调至20%。

溢出效应：一场全球竞争性成本大战

在全球产能过剩的时代，作为世界上最有影响力的经济体，美国减税计划是“美国优先”下的反全球化产物，必然会产生溢出效应，引起全球竞争性的成本大战。

而美国增加制造业投资，必然是以其他国家制造业存量的转移为代价。当前适逢中国劳动力成本上升，美国更具吸引力的企业环境给中国的竞争力构成挑战。不少人已经对国际资本回流美国、全球贸易摩擦上升的风险表达忧虑，而全球经济再平衡的进程也将在混乱中展开。

美国减税对中国的影响主要体现在三个方面：一是刺激在华的美国资本回流；二是外资回流或外企利润汇回可能给中国资本外流造成压力；三是提振金融市场对美元的信心，美元走强加上资本外流，人民币可能重新进入贬值通道。

8.11汇改已经过去逾两年时间，人民币波幅终于回归平静，但特朗普税改重新让人民币成为国内市场关注焦点。

各国紧急研究对策

中国财政部副部长朱光耀3日表示，中国应高度重视美国减税的影响，“下一步税改对美国竞争力提高、劳动生产力提高、工人工资等方面影响确实值得我们高度关注。”

他进一步提到，“明年阿根廷主持G20峰会，大家都同意把国际税收政策的协调也作为一个G20重要的议题内容。当然还包括数字经济税收等方面，这在税收政策方面，是宏观经济国际政策协调的一个重要方面。”

欧盟各国财长也匆忙将美国减税问题加入周二举行的月度财长会议议程。法国财政部官员表示，“如果税改法案真的成为立法，将给我们造成严重困扰。”

“美国对本国税率拥有完全制定权，我们不加讨论，但我们必须考虑美国赤字上升的影响，以及在全球范围内的溢出效应。”欧盟税务专员Pierre Moscovici表示。“我们将密切关注，需要深入分析。”

不过，前OECD经济学家Michael Ivanovitch认为，特朗普税改这对中国、日本、德国等不见得完全是件坏事，“减税将导致美国民众购买力增加，从而扩大对进口商品的需求，让中国、日本和德国等美国主要进口国受益。”

全球减税战争警报拉响

之前各国都在担心，美国率先吹响号角之后一段时间，世界其他主要经济体已经采取了或正在酝酿应对方案，类似“减税竞争”的局面恐难避免。

事实上，除了美国和日本之外，包括法国、英国、印度等国家已开始“磨刀霍霍”。

马克龙上台后，法国政府计划在2020年前将企业所得税税率降至25%，并称有意推动建立欧盟统一的税收规则；英国首相特蕾莎•梅已正式批准进一步下调企业所得税税率的政策，将在2020年前降至17%，并承诺英国企业所得税税率将保持在二十国集团国家中最低水平。

在此之前，印度已经启动了以减税和简化纳税流程为主的大规模税改。就连意大利这样一个经济政策总让人很焦虑的国家，其总统候选人都把“减税”当做自己的竞选卖点。

被“五星运动”推举为意大利总理候选人的Luigi Di Maio就在竞选纲要里提到要提振意大利经济增长，其中一项措施即是给小企业降税。

中国该不该应战？

近年来中国舆论场多次掀起税负争议。而在特朗普税改得到美国国会参议院批准之后，中国是不是该减税的争议更大了。

美国税改方案将企业税从35%下调至20%，相比之下，中国企业需要缴纳10多种税，其中企业所得税和增值税是主要构成。

目前中国的企业所得税税率为25%，相比之下，世界上征收企业所得税的126个国家中，标准税率平均为23.7%；中国的增值税标准税率为17%，另设13%、11%和6%的低档税率，而全球实行增值税的国家，标准税率平均为15.7%。

除了税，还有各类“费”。据不完全统计，目前涉及企业税费的种类超过10种，包括附加税费、维护建设费、教育附加费、保障费、防洪费和行政事业性收费等项目。

并且，这些税费中90%以上都是由中国企业承担的，这也使得企业对税费非常敏感，尤其在当下经济下行压力加大、企业盈利能力变弱时，企业会更加感觉税费负担加重。

2016 年末，曹德旺公开表示过中国制造业综合税负太高的观点。“中国制造业的综合税负比美国高 35%。”他认为这是中国“现在制造业踟蹰不前”的原因之一。

而减税则可以提升中小企业利润，间接增加其竞争力，刺激其投资金额增加。同时，企业本身因为降低税负带动的居民“被动税负”（即企业转嫁给个人的税负）的降低将增加居民收入，提升居民的生活水平，进一步促进中国经济发展。

不过，国家税务总局国际税务司司长廖体忠认为，不必过度夸大特朗普税改溢出效应。

“我们不主张一个国家主权政策的制定不考虑其他国家，而仅仅只考虑自己，我们认为这是错误的，我们旗帜鲜明地反对税收竞争。我们主张国际合作、协调。这不仅是中国的观点，也是G20杭州峰会所有国家领袖的观点。”